Partech Ventures annonce le closing final de son premier fonds de capital-croissance, Partech Growth, pour un total de 400 million d’euros. Ce véhicule est destiné à apporter de tickets de 10 à 50 millions d’euros au capital de sociétés technologiques et digitales à très forte croissance et ayant déjà atteint des chiffres d’affaires significatifs. Lancé en janvier 2015 avec une ambition initiale de 300 millions d’euros, Partech Growth entend répondre « pleinement au déficit de financement européen sur ce segment ».
Apicap a investi 1,3 million d’euros dans la société Fast Lease. Le spécialiste des solutions de location longue durée, notamment à destination des professionnels, entend poursuivre le développement de son parc de véhicules, qui a augmenté en moyenne de 15% par an depuis 10 ans. «Nous avons été séduits par le positionnement de Fast Lease sur la niche de marché des micro-flottes de véhicules premium ainsi que par son offre qui comporte une composante de services très importante», a réagi Alexandre Rossoz, associé-gérant d’Apicap. La société, dont la flotte atteint pour l’heure 1.600 véhicules, a réalisé un chiffre d’affaires de 16 millions d’euros en 2015.
Le fonds de capital-investissement va prendre 50% du capital de Logoplaste, dans le cadre d’une augmentation de capital qui permettra à la société portugaise d’emballages plastiques de se développer aux Etats-Unis, a annoncé le directeur général du groupe à capitaux familiaux. Felipe de Botton a précisé à Reuters que la société, dont les produits incluent les bouteilles en plastique pour les marques de boissons Jose Cuervo et Lucozade, ainsi que pour les détergents liquides Fairy, voulait investir environ 300 millions d’euros et avait besoin d’un partenaire. L’opération devrait être finalisée au troisième trimestre et reste soumise à l’approbation des autorités de la concurrence.
Le fonds de capital-investissement va prendre 50% du capital de Logoplaste, dans le cadre d’une augmentation de capital qui permettra à la société portugaise d’emballages plastiques de se développer aux Etats-Unis, a annoncé le directeur général du groupe à capitaux familiaux. Felipe de Botton a précisé à Reuters que la société, dont les produits incluent les bouteilles en plastique pour les marques de boissons Jose Cuervo et Lucozade, ainsi que pour les détergents liquides Fairy, voulait investir environ 300 millions d’euros et avait besoin d’un partenaire. L’opération devrait être finalisée au troisième trimestre et reste soumise à l’approbation des autorités de la concurrence.
Apicap a annoncé lundi avoir investi 1,3 million d’euros dans la société Fast Lease. Le spécialiste des solutions de location longue durée, notamment à destination des professionnels, entend poursuivre le développement de son parc de véhicules, qui a augmenté en moyenne de 15% par an depuis 10 ans. « Nous avons été séduits par le positionnement de Fast Lease sur la niche de marché des micro-flottes de véhicules premium ainsi que par son offre qui comporte une composante de services très importante », a réagi Alexandre Rossoz, associé-gérant d’Apicap. La société, dont la flotte atteint pour l’heure 1.600 véhicules, a réalisé un chiffre d’affaires de 16 millions d’euros en 2015.
Après KKR en 2012, Coriance signe son deuxième LBO avec l’australien First State Investments. Le constructeur et exploitant de réseaux de chauffage, petit concurrent de Cofely (filiale d’Engie) et de Dalkia (EDF), a porté son chiffre d’affaires de 100 à 149 millions d’euros en trois ans, tandis que son Ebitda a plus que doublé, passant de 17 à 37 millions d’euros. Coriance se démarque aussi en ayant fait passer la part des énergies renouvelables (bois, géothermie) dans sa production de 34% à 60% sur la période. KKR, qui avait valorisé la société environ 160 millions d’euros, la revend à First State pour plus de 500 millions. Coriance gère 29 concessions de chauffage et de climatisation pour des collectivités, avec une capacité thermique de 820 MW et une capacité électrique de 120 MW.
Après la reprise de Desmet Bellestra par ses créanciers, le fonds Equistone signe une sortie par le haut en vendant Fläkt Woods à l’allemand Triton Partners. Equistone et Sagard, associés à 50/50, ont passé neuf ans au capital du fabricant suisse de systèmes de ventilation et climatisation. Ils avaient vendu la division infrastructure et industrie en 2013, pour 193 millions d’euros. Le produit de cession a permis de ramener la dette à 120-125 millions aujourd’hui, mais il n’a pas été utilisé pour les acquisitions escomptées alors. Le chiffre d’affaires Fläkt Woods a crû depuis de 400 à 423 millions d’euros, avec une marge d’Ebitda de 10%. Le prix de cession (hors division cédée en 2013) atteindrait environ 400 millions d’euros, proche de la valorisation totale de 450 millions en 2007.
Ciclad prend les rênes d’Infodis. Le président fondateur et le directeur général du spécialiste des systèmes d’information, Vighen Papazian et Jacques Gourseaud, viennent de céder le contrôle au fonds spécialiste des PME pour accélérer leur développement. L’accent sera notamment mis sur les opérations de croissance externe pour renforcer le pôle d’expertise et d’ingénierie, qui avait absorbé avec succès Itcom Services en 2011. L’objectif sera de faire doubler d’ici 2020 le chiffre d’affaires, à environ 50 millions d’euros, tout en préservant une marge d’Ebit de l’ordre de 10%. Les build-up, qui pourraient aussi cibler de façon opportuniste les solutions de vidéos numériques, l’autre pôle d’Infodis, viseront aussi à développer le maillage géographique du groupe en dehors de l’Ile-de-France.
Après huit ans passés au capital de Nasse-Demeco, Pragma et Edmond de Rothschild Investment Partners cèdent la main. Emmené par Siparex, un consortium de fonds a pris le contrôle du spécialiste des services de déménagement pour particuliers et professionnels. La directrice générale, Virginie Brunel, entre aussi au capital. Créé en 1986, le groupe Nasse a connu une forte croissance en fédérant des adhérents du réseau Demeco, puis en prenant entre 2002 et 2007 le contrôle de la centrale et de la marque éponyme. Nasse-Demeco entend désormais asseoir son développement en propre dans les pays frontaliers de l’Hexagone. En France, le groupe dont les revenus ont doublé en dix ans accentuera sa présence dans le transfert industriel et développera son maillage propre dans le Sud-Ouest et le Nord-Est.
Le fonds d’investissement basé à Bahreïn Investcorp a pris une participation majoritaire dans Corneliani, marque italienne de vêtements masculins, pour un montant qui valorise cette entreprise familiale 100 millions de dollars (88 millions d’euros). Le patron Carlalberto Corneliani, âgé de 84 ans, et ses deux fils vont se retirer de l’entreprise mais deux de ses neveux conserveront une participation minoritaire. Corneliani a affiché en 2015 un chiffre d’affaires de 120 millions d’euros, dont 80% réalisés à l'étranger.
Le fonds d’investissement basé à Bahreïn a pris une participation majoritaire dans Corneliani, marque italienne de vêtements masculins, pour un montant qui valorise cette entreprise familiale 100 millions de dollars (88 millions d’euros), a déclaré à Reuters le responsable de l’investissement en Europe d’Investcorp, Hazem Ben-Gacem. Le patron Carlalberto Corneliani, âgé de 84 ans, et ses deux fils vont se retirer de l’entreprise mais deux de ses neveux conserveront une participation minoritaire. Corneliani a affiché en 2015 un chiffre d’affaires de 120 millions d’euros avec quasiment 80% de ses ventes réalisées à l'étranger.
Quilvest Private Equity a annoncé la cession de sa participation dans Acrotec à Castik Capital, associé à l’équipe dirigeante. L’opération valorise le fournisseur de composants (parechocs, masses oscillantes, ressorts de barillets…) pour le marché suisse de l’horlogerie à environ 280 millions de francs (255 millions d’euros). Le groupe, qui s’est aussi développé dans l’automobile, l’aérospatiale, le medtech et les télécommunications, a doublé son chiffre d’affaires depuis l’entrée au capital de Quilvest en 2012.
Siparex a annoncé avoir signé avec Patrick Bornhauser, le dirigeant du groupe Demeco, un accord confiant au fonds de private equity l’organisation d’un nouveau tour de table majoritaire. Socadif, Crédit Agricole Régions Investissement, Unexo, Idinvest Partners et Société Générale Capital Partenaires participent à l’opération, qui permettra la sortie de l’actuel investisseur majoritaire, Pragma, ainsi que d’Edmond de Rothschild Investment Partners. Ces nouveaux partenaires financiers apporteront un montant global de 30 millions d’euros. Avec un chiffre d’affaires de 82 millions d’euros en 2015, le groupe Demeco est aujourd’hui le leader français du déménagement.
Siparex a annoncé lundi avoir signé avec Patrick Bornhauser, le dirigeant du groupe Demeco, un accord confiant au fonds de private equity l’organisation d’un nouveau tour de table majoritaire. Socadif, Crédit Agricole Régions Investissement, Unexo, Idinvest Partners et Société Générale Capital Partenaires participent aussi à l’opération, qui permettra la sortie de l’actuel investisseur majoritaire, Pragma, ainsi que d’Edmond de Rothschild Investment Partners. Ces nouveaux partenaires financiers apporteront un montant global de 30 millions d’euros. Avec un chiffre d’affaires de 82 millions d’euros en 2015, le groupe Demeco est aujourd’hui le leader français du déménagement pour les particuliers et les entreprises.
Quilvest Private Equity a annoncé la cession de sa participation de référence dans Acrotec à des fonds conseillés par Castik Capital, associés à l’équipe dirigeante. L’opération valorise le fournisseur de composants (parechocs, masses oscillantes, ressorts de barillets,…) pour le marché suisse de l’horlogerie à environ 280 millions de francs suisses (255 millions d’euros). « Nous remercions Quilvest Private Equity de sa confiance et de son soutien, grâce auquel nous avons pu mener à bien une stratégie de croissance ambitieuse pendant toutes ces années », a déclaré François Billig, le directeur général d’Acrotec. Le groupe, qui s’est aussi développé dans l’automobile, l’aérospatiale, le medtech et les télécommunications, a doublé son chiffre d’affaires depuis l’entrée au capital de Quilvest Private Equity en 2012.
Sagard et Equistone ont signé un accord pour la vente du groupe Fläkt Woods à des fonds gérés par Triton ont annoncé jeudi après-midi les deux vendeurs, sans divulguer le prix de cession. Spécialiste des système de ventilation et climatisation, Fläkt Woods réalise un chiffre de plus de 420 millions d’euros. Sa marge d’Ebitda atteint 10%, affirmait Reuters en février en annonçant la mise en vente de la société, menée par Lazard. En 2013, Sagard et Equistone avaient déjà cédé à l’américain Colfax la division infrastructure et industrie de Fläkt Woods pour 193 millions d’euros.
Sagard et Equistone ont signé un accord pour la vente du groupe Fläkt Woods à des fonds gérés par Triton, annoncent cet après-midi les deux vendeurs, sans divulguer le prix de cession. Spécialiste des système de ventilation et climatistion, Fläkt Woods réalise un chiffre de plus de 420 millions d’euros. Sa marge d’Ebitda atteint 10%, affirmait Reuters en février en annonçant la mise en vente de la société, menée par Lazard.
La holding finalise le rachat des écoles hôtelières Glion et Les Roches, à défaut de mettre un pied dans les écoles de commerce françaises, en pleine ébullition.
Stefan Krause, ex-membre du directoire de Deutsche Bank de 2008 à 2015, travaillera désormais pour le fonds de private equity Warburg Pincus. L’ancien responsable de la banque transactionnelle et des cessions d’actifs (NCOU), qui avait quitté la banque allemande en octobre dernier, s’occupera «de l’identification et de l’évaluation des nouveaux investissements en Europe», affirme Bloomberg en s’appuyant sur un document communiqué par e-mail.
A l’issue de l’Assemblée générale qui s’est tenue ce mercredi, Olivier Millet a été élu président de l’Association française des investisseurs pour la croissance (Afic). En poste pour deux ans, le président du directoire d’Eurazeo PME succède à Michel Chabanel. Olivier Millet sera secondé par un nouveau bureau composé de quatre vice-présidents : Luc Bertholat (Naxicap Partners), Benoist Grossmann (Idinvest), Agnès Nahum (Access Capital Partners), Caroline Rémus (Epf Partners). Paul Perpère, ancien sous-directeur en charge de la fiscalité directe des entreprises à Bercy, conserve son fauteuil de délégué général. « Le capital-investissement est un levier efficace pour accélérer la régénération du tissu économique français », a réagi Olivier Millet dans un communiqué. « Pour y parvenir mon ambition est de doubler la taille du capital-investissement français à horizon de 5 ans », a-t-il dévoilé.
Eurazeo annonce ce matin la bouclage de l’acquisition, auprès de l’américain Laureate Education, des écoles de gestion hôtelière suisses Glion Institute of Higher Education et Les Roches International School of Hotel Management et de leurs campus affiliés à l’étranger. « Sur la base d’une valeur d’entreprise de 380 millions de francs suisses, cette transaction représente pour Eurazeo un investissement de 248 millions de francs suisses pour une détention de 100 % du capital du nouveau Groupe, précise le communiqué de la holding d’investissement française. Par ailleurs, 170 millions de francs suisses de dette d’acquisition ont été octroyés par ICG ».
Stefan Krause, ex-membre du directoire de Deutsche Bank de 2008 à 2015, travaillera désormais pour le fonds de private equity Warburg Pincus. L’ancien responsable de la banque transactionnelle et des cessions d’actifs (NCOU), qui avait quitté la banque allemande en octobre dernier, s’occupera « de l’identification et de l’évaluation des nouveaux investissements en Europe », affirme Bloomberg en s’appuyant sur un document communiqué par e-mail. Stefan Krause avait notamment occupé le poste de directeur financier de Deutsche Bank du 1er octobre 2008 au 21 mai 2015. Arrivé à l’été dernier à la tête de la banque allemande, John Cryan avait procédé en octobre 2015 à un important remaniement de la direction en parallèle de sa réorganisation opérationnelle.
La plateforme de vente en ligne de montres de luxe neuves et d’occasion Chronext a bouclé un tour de table de 11 millions d’euros emmené par Partech Ventures. Le fonds spécialiste du numérique sera épaulé par les investisseurs existants (Capnamic Ventures, NRW.Bank et InVenture Partners) ainsi qu’un nouveau venu, Octopus Ventures. Ce financement permettra à Chronext de renforcer sa présence en Allemagne et au Royaume-Uni, avant d’étendre son offre à d’autres pays.
La plateforme de vente en ligne de montres de luxe neuves et d’occasion Chronext a annoncé ce matin avoir bouclé un tour de table de 11 millions d’euros emmené par Partech Ventures. Le fonds spécialiste du numérique sera épaulé par les investisseurs existants (Capnamic Ventures, NRW.Bank et InVenture Partners) ainsi qu’un nouveau venu, Octopus Ventures. Ce financement permettra à Chronext de renforcer sa présence en Allemagne et au Royaume-Uni, avant d’étendre son offre à d’autres pays. « Chronext dispose d’un modèle unique », s’enthousiasme Olivier Schuepbach, general partner de Partech Ventures. « Le formidable rythme de croissance de l’entreprise et le démarrage réussi de l’internationalisation au-delà de l’Allemagne ont aussi été déterminants dans notre décision d’investir », ajoute-t-il. Chronext, dont le chiffre d’affaires a bondi de 380% en 2015, mise sur la qualité grâce à la certification de chaque montre par des joailliers. Outre une sélection de 15.000 montres, disponible sur le site, la société créée en Suisse en 2013 et basée à Munich dispose d’une boutique à Londres.
Si les investisseurs institutionnels continuent à se détourner des hedge funds, plus d'un tiers comptent augmenter leur allocation en private equity, selon le dernier baromètre de Coller Capital.