Lors de son interview au journal télévisé de 13 heures de TF1, Emmanuel Macron a assuré de sa détermination à aller «au bout» de la réforme de la SNCF et appelé les syndicats «au calme» après dix jours d’une grève qui paralyse par intermittence le réseau ferroviaire français. Concernant la dette du groupe ferroviaire, qui culmine à 47 milliards d’euros, le président de la République n’a pas pris d’engagement précis. Il a simplement rappelé que la dette sera «pour partie et progressivement reprise à mesure que les réformes se feront».

Comme ses concurrents, AG2R-La Mondiale a réaffirmé à l’occasion de la publication de ses résultats 2017, sa volonté d’orienter l’épargne des clients vers les fonds en Unités de comptes (UC). Mais avec pour contre-coup de faire baisser les revenus du pôle Epargne. Car pour André Renaudin, son directeur général, il s’agit de « limiter les versements sur les supports en euros afin de réduire la dilution du rendement de l’actif général». En 2017, le poids des UC s’est établi à 48% de la collecte totale, soit une hausse de 14 points par rapport à 2016. Le marché, selon les chiffres de la FFA, est à +8 points par rapport à 2016. La collecte nette a même été négative en euros, « mais le serrage de boulons n’a eu aucune répercussion sur la collecte nette en unités de compte », affirme le dirigeant. Ainsi, la collecte nette s’est effondrée de 1,2 milliard d’euros en 2016 à -100 millions d’euros en 2017 pour les fonds euros faisant dire à André Renaudin que « l’actif général n’est plus dilué par des apports extérieurs ». La collecte nette sur les unités de compte est restée stable à 1 milliard d’euros. La rémunération des contrats est ressortie en baisse à 2,15 % contre 2,20% l’année précédente. Mais le groupe n’a pas subi la même « rupture » qu’en 2016 où la rémunération avait chuté de 44 centimes. Surtout, André Renaudin a voulu mettre en avant le fait que la moyenne du marché était plus basse, à 1,84%. Même si le chiffre d’affaire de l’activité épargne est du coup en recul de plus de 21%, AG2R La Mondiale affiche une belle santé. En pleine négociations de rapprochement avec La Matmut, le dirigeant se targue même de « performances historiques » pour le groupe issu déjà de diverses fusions. Grâce notamment à un bon de près de 30% des revenus dans l’activité Retraite, le résultat net pour les activités d’assurance est ainsi en hausse de 13,2% à 361 millions d’euros et le groupe a dégagé un excédent de 50 millions d’euros pour l’Agirc-Arrco. Concernant plus particulièrement La Matmut, trois groupes de travail ont été formés pour la fusion : en communication, en ressources humaines et en juridique et corporate. La Sgam de La Matmut doit changer ses statuts pour rejoindre la Sgam Ag2r La Mondiale. En attendant, le projet sera soumis aux assemblées générales les 29 et 30 mai et il faudra aussi attendre le feu vert des autorités réglementaires. Le groupe a également confirmé des discussions avec La Mutuelle Générale, sans donner davantage de précisions.

Lors de son interview au journal télévisé de 13 heures de TF1, Emmanuel Macron a assuré de sa détermination à aller «au bout» de la réforme de la SNCF et appelé les syndicats «au calme» après dix jours d’une grève qui paralyse par intermittence le réseau ferroviaire français. Concernant la dette du groupe ferroviaire, qui culmine à 47 milliards d’euros, le président de la République n’a pas pris d’engagement précis. Il a simplement rappelé que la dette sera «pour partie et progressivement reprise à mesure que les réformes se feront».

Apollo Global Management cherche à lever plus de 4 milliards de dollars pour son troisième fonds de capital-investissement axé sur les ressources naturelles, selon des personnes proches du dossier qui ont parlé à Reuters. Le PDG d’Apollo, Leon Black, a déclaré lors d’une conférence le mois dernier que la firme new-yorkaise envisageait de créer un autre fonds de capital-investissement qui investirait dans les ressources naturelles cette année, après avoir investi environ 80% de son prédécesseur Apollo Natural Resources Partners II.Ce fonds avait sécurisé 3,5 milliards de dollars en 2016. Son taux de rendement interne net atteignait 31% à fin décembre, selon un document réglementaire cité par l’agence de presse. Cette levée intervient alors qu’une reprise des prix de l'énergie pousse les sociétés de capital-investissement à lever des fonds pour investir dans le secteur pétrolier. Quatorze fonds de capital-investissement axés sur les ressources naturelles ont réalisé des levées de fonds au premier trimestre de 2018, réunissant 13 milliards de dollars, selon le cabinet d'études de marché Preqin.

La société de gestion H2O Asset Management (H2O AM), dirigée par Bruno Crastes et affiliée à Natixis Investment Management), a signé un accord de partenariat avec Quadra Capital Partners, dirigée par Guillaume Touze, pour développer de nouvelles stratégies alternatives, a appris InvestmentEurope. Cette alliance intervient quelques semaines après l’arrivée chez H2O AM de Paul-Georges Moucan, anciennement associé et gérant de portefeuille chez Quadra Capital Partners.Selon les termes de l’accord, H2O AM assurera la distribution du fonds Quadra Capital Global Equity Alpha, qui continuera d’être géré par Paul-Georges Moucan et Sébastien Gangnat-Tunzini. Tous deux rejoindront H2O Monaco, un nouvelle entité du groupe H2O AM établie dans la Principauté de Monaco et qui a obtenu une licence de gestion d’actifs par le régulateur monégasque le 25 août 2017.

Equance, cabinet de conseil en gestion privée à l’international, a annoncé, ce 10 avril, une réorganisation et un renforcement de son service « gestion privée ». Dans ce cadre, Patrick Janel est nommé responsable de la gestion privée. Il est rejoint par Robin Poncet, ingénieur patrimonial, anciennement au service immobilier. En outre, Aurélien Auglans, jusque-là ingénieur patrimonial au service « gestion privée », est désormais en charge du développement du pôle « Asset Management ». Ils sont rejoints par Florent Issert, qui sera en charge de développer une offre à destination des chefs d’entreprises.Patrick Janel, 45 ans, a débuté sa carrière en 1998 en tant que juriste d’entreprise, en France, puis aux Etats-Unis chez Genesys Conferencing. De retour en France, il fait le choix de s’orienter vers la gestion de patrimoine. Après plusieurs expériences en cabinet indépendant et dans le secteur bancaire, il intègre Equance, en 2017, en tant qu’ingénieur patrimonial.Robin Poncet, 28 ans, conseiller en gestion de patrimoine pendant plusieurs années au sein de réseaux bancaires, a rejoint le groupe Equance il y a 3 ans. Ingénieur patrimonial au service « gestion privée », il apporte son expertise en immobilier.Aurélien Auglans, 36 ans, a débuté sa carrière dans l’univers bancaire où il s’est spécialisé dans la gestion de patrimoine. En 2015, il rejoint Equance en tant qu’ingénieur patrimonial au service « gestion privée ». Il intervient aux côtés de Patrick Janel pour développer le pôle « asset management ».Enfin, Florent Issert, 34 ans, compte une expérience de plus de 15 ans au sein des cabinets d’expertise-comptable RSM-SOFIRA et EXCO. Il rejoint le groupe Equance pour contribuer au développement d’une offre de service à destination des dirigeants d’entreprises. Cette offre est développé en partenariat avec des experts-comptables.

Le cabinet de gestion de patrimoine et de gestion privée Equance, vient d’annoncer la réorganisation de son service de gestion privée. Il accueille également Florent Issert, qui sera en charge de participer au développement de l’offre et d’accompagner les dirigeants d’entreprise dans la gestion de leur patrimoine privé et professionnel.Equance vient aussi de nommer Patrick Janel au poste de responsable de la gestion privée. Il est rejoint par Robin Poncet, ingénieur patrimonial, anciennement au service immobilier. De plus, Aurélien Auglans, auparavant ingénieur patrimonial au service gestion privée, sera désormais en charge du développement du pôle asset management. Ils sont rejoints par Florent Issert, qui aura pour mission de développer une offre à destination des chefs d’entreprise. « Cette réorganisation avec de nouvelles compétences nous permet de satisfaire 100% des besoins patrimoniaux de nos clients », assure Olivier Grenon-Andrieu (photo), président d’Equance Patrick Janel a débuté sa carrière en 1998 en tant que juriste d’entreprise, en France, puis aux Etats-Unis chez Genesys Conferencing. De retour en France, il fait le choix de s’orienter vers la gestion de patrimoine. Après plusieurs expériences en cabinet indépendant et dans le secteur bancaire, il intègre Equance, en 2017, en tant qu’ingénieur patrimonial. Patrick Janel, 45 ans et titulaire d’un DESS DJCE en droit des affaires et d’un Master 2 en gestion de patrimoine de l’Université de Clermont-Ferrand. Robin Poncet, conseiller en gestion de patrimoine pendant plusieurs années au sein de réseaux bancaires, rejoint le Groupe Equance, il y a 3 ans. Ingénieur patrimonial au service Gestion Privée, il apporte notamment à l‘équipe son expertise en immobilier. Robin Poncet, 28 ans et diplômé d’un Master 2 Finance avec une spécialisation en Gestion de Patrimoine de l’Institut des Sciences de l’Entreprise et du Management de Montpellier. Aurélien Auglans débute sa carrière dans l’univers bancaire où il se spécialise dans la gestion de patrimoine. En 2015, il rejoint le groupe Equance en tant qu’ingénieur patrimonial au service Gestion privée. Il intervient désormais aux côtés de Patrick Janel pour développer le pôle Asset Management. Aurélien Auglans, 36 ans, est titulaire d’un Master 2 de Gestion de patrimoine de l’Université de Clermont-Ferrand. Il est aussi diplômé de l’Ecole supérieure de commerce de Clermont-Ferrand. Florent Issert, fort d’une expérience de plus de quinze ans, au sein des cabinets d’expertise-comptable RSM-SOFIRA et EXCO, rejoint le groupe Equance pour contribuer au développement d’une offre de service à destination des dirigeants d’entreprises. Cette offre, développée en partenariat avec des experts-comptables, permet de faire un lien étroit entre le patrimoine privé et le patrimoine professionnel du dirigeant. Florent Issert, 34 ans, est titulaire d’un diplôme d’expertise-comptable (Mémoire sur le thème de l’accompagnement patrimonial du chef d’entreprise) et d’un diplôme de conseil en gestion de patrimoine de l’Université de Clermont-Ferrand (AUREP).

L’analyse de... Isabelle Job, directeur des études économiques Groupe Crédit Agricole

Au global, le résultat net du groupe a augmenté de 7% en 2017 par rapport à 2016 pour s’établir à 1,9 milliard d’euros, dont 47% au titre du groupe Caisse des dépôts, 32% pour bpifrance et le solde pour filiales et participations.

Le groupe VYV (MGEN, Istya et Harmonie) va travailler en collaboration avec la Maif et aux côtés de Mutex pour commercialiser une nouvelle offre d’assurance vie. Les mutuelles du groupe Vyv pourront distribuer au sein de leurs agences un produit d’assurance vie dès juin 2019. «Ce choix (...) constitue la première étape dans la recherche de synergies communes», souligne un communiqué. Le groupe Vyv souhaite développer globalement l’épargne retraite dont l’épargne salariale. « Au-delà de la santé, la protection de nos adhérents tout au long de leur vie nous conduit donc à faire de l’ensemble des activités de la protection sociale (prévoyance, dépendance, épargne retraite et, plus largement, la protection financière…) notre cœur de métier » déclare François Venturini, directeur général du groupe VYV. Pour Pascal Demurger, directeur général du groupe MAIF, « le moment est venu pour la MAIF d’amplifier et de renforcer son lien historique avec la MGEN au sein du Groupe VYV. Avec cet accord de distribution, nous nous mettons en capacité de tracer un horizon nouveau en termes de partenariat et de développer de nouvelles synergies avec la MGEN et le Groupe VYV en assurances de personnes ».

Pierre Benoist d’Anthenay a été nommé directeur d’EDF Invest et prendra ses fonctions le 2 mai 2018. Il succède à Guillaume d’Engremont, qui dirigeait le pôle depuis sa création en 2013 et qui poursuivra d’autres projets en dehors du groupe. Pierre Benoist d’Anthenay a rejoint le groupe en juillet 2015 en tant que directeur adjoint des fusions-acquisitions. Diplômé d’un DEA de Droit Public de l’Economie à Paris II et d’un MS à l’ESCP (1998-2000), il a commencé sa carrière chez KPMG avant de rejoindre le pôle Transactions de PwC en 2004. Après deux ans au sein de la Banque Wargny, il devient directeur du corporate finance chez Eutelsat Communications à Paris (2007-2013) puis directeur général délégué d’Eutelsat Asia à Singapour (2013-2015). Pour rappel, créé en 2013, EDF Invest assure la gestion des investissements non cotés au sein du portefeuille d’actifs dédiés du groupe EDF, destinés à couvrir les dépenses futures de démantèlement des centrales nucléaires en France.

C’est désormais officiel. La société de gestion Norma Capital, ex-Glad Patrimoine, a confirmé, ce 10 avril, la reprise de la gestion de la SCPI Vendôme Régions, comme l’avait dévoilé L’Agefi Actifs le 21 mars dernier. « L’Autorité des Marchés Financiers (AMF) a délivré le nouveau visa en date du 28 mars 2018 », indique Norma Capital dans un communiqué. Cette opération porte à près de 650 millions d’euros l’actif géré par Norma Capital.Cette reprise intervient quelques semaines après que l’AMF ait annoncé la procédure de retrait d’agrément de Vendôme Capital Partners, qui gérait jusque-là cette SCPI. La SCPI Vendôme Régions est une SCPI à capital variable créé en juin 2015. Sa stratégie d’investissement a attiré plus de 750 associés. Vendôme Régions investit des montants unitaires oscillant entre 1 et 5 millions d’euros. Sa capitalisation représente plus de 40 millions d’euros. « La collecte reprendra d’ici la fin du mois d’avril, indique Norma Capital. Les prochains investissements se feront majoritairement dans les régions dans lesquelles la SCPI n’est pas encore présente, telles que la région Rhône Alpes, la région PACA ou encore les Hauts de France. » Thibaud Feuillet et Faïz Hebbadj, respectivement directeur commercial et directeur immobilier de Norma Capital, avaient participé à la création et au développement de la SCPI Vendôme Régions, précise la société de gestion.Pour rappel, Vendôme Capital Partners avait déposé une action en justice pour concurrence déloyale contre Norma avant la tenue de l’assemblée générale de la SCPI.

Apollo Global Management cherche à lever plus de 4 milliards de dollars (3,2 milliards d’euros) pour son troisième fonds centré sur les ressources naturelles, a annoncé Reuters hier soir de sources proches du dossier. Le directeur général d’Apollo, Leon Black, avait déclaré le mois dernier qu’il espérait lever un nouveau véhicule dans cette classe d’actifs, après avoir investi environ 80% de son précédent fonds. Apollo Natural Resources Partners 2 avait sécurisé 3,5 milliards de dollars en 2016. Son taux de rendement interne net atteignait 31% à fin décembre, selon un document réglementaire.

Le pays a émis hier soir 11 milliards de dollars d’obligations à 7, 12 et 31 ans alors que son rival qatari était en plein road-show pour une émission similaire.

Le cours du groupe français a bondi de 7,10%, profitant du multiple payé par Francisco Partners pour acheter Verifone.

Le cabinet de gestion de patrimoine et de gestion privée Equance, vient d'annoncer la réorganisation de son service de gestion privée. Il accueille également Florent Issert, qui sera en charge de participer au développement de l'offre et d’accompagner les dirigeants d’entreprise dans la gestion de leur patrimoine privé et professionnel.

Les sept départements dIîle-de-France ont lancé le 11 avril l'initiative "inédite" en France d'un fonds d'investissement commun. Il s'agit pour eux de montrer que ces départements, sur la sellette d'une future réforme institutionnelle, sont "capables d'innover", révèle l'AFP.

AXA Suisse réalise une modification de ses opérations d’assurance-vie collectives en Suisse. A compter de 2019, les risques de décès et d’invalidité resteront assurés par AXA, tandis que les responsabilités liées à l’allocation d’actifs et aux rendements des investissements des assurés seront transférées à ses principales fondations de prévoyance collective (Fondations). Le groupe AXA continuera d’offrir ses services de gestion d’actifs aux Fondations. «Ces dernières années, le faible niveau des taux d’intérêts ainsi que les strictes exigences réglementaires en Suisse n’ont cessé de détériorer la compétitivité des solutions d’assurance complète pour les entreprises et leurs salariés. Les assureurs vie suisses proposant des produits d’assurance complète sont tenus de maintenir en permanence un niveau de capital couvrant à la fois l’intégralité des engagements relatifs aux pensions, incluant les taux minimaux garantis, ainsi que les placements financiers sous-jacents. Un tel cadre réglementaire pousse les assureurs vie à être particulièrement prudents dans leur stratégie d’investissement, détériorant ainsi les perspectives de performance financière pour les entreprises et leurs salariés, notamment par rapport aux offres d’assurance semi-autonome», explique un communiqué. Impacts financiers de la modification du modèle Axa va transférer aux fondations la plupart des réserves de ses affaires en cours du fonds général (représentant environ 31 milliards de francs suisses, soit environ 26 milliards d’euros) couvrant l’épargne accumulée en amont de la retraite du portefeuille d’assurance vie collective. La réduction des garanties portées au bilan d’Axa devrait engendrer une baisse du besoin local en capital à hauteur d’environ 2,5 milliards de francs suisses (soit environ 2,1 milliards d’euros) en 2019, ainsi qu’une contribution positive à la remontée de trésorerie au groupe au cours des trois prochaines années, sous réserve de l’obtention des approbations réglementaires. La modification du modèle devrait donner lieu à une réduction temporaire du résultat opérationnel du groupe Axa à hauteur d’environ 20 millions d’euros à partir de 2019 et générera un élément négatif non-récurrent affectant le résultat net à hauteur d’environ 400 millions de francs suisses (soit environ 339 millions d’euros) lors du premier semestre 2018, lié au transfert du portefeuille aux Fondations.

Ancienne filiale du groupe Actif Plus, Le Cnaf a été créé en 1998 sur le segment spécifique du logement neuf de défiscalisation. Dirigée depuis sa création par Pascale Tardieu, la structure s’est transformée peu à peu jusqu'à changer d'activité en 2010, devenant un véritable cabinet de gestion de patrimoine. Elle s’apprête désormais à prendre le virage du digital et compte poursuivre ses partenariats avec d’autres cabinets de gestion de patrimoine.

Allianz organise la nouvelle promotion de son accélérateur pour startups dans son stade de l’Allianz Riviera à Nice. L’appel à projet se clôture le 30 avril pour un programme d’incubation de 5 mois à partir de juin. Au cours des autres programmes, les entreprises ont pu recevoir des fonds de Bpifrance, d’Idinvest Partners et de 40 autres investisseurs internationaux, indique Allianz qui cherche aussi à créer d’éventuels partenariats stratégiques avec les startups. Lancé il y a deux ans et demi, le programme a permis de lever 130 millions d’euros au total pour 33 startups innovant dans le Big Data, l’intelligence artificelle, l’économie du partage, les objets connectés, l’insurtech, la santé (Legder, Jubiwee, Dreamquark…)

Au début des années 90, la CNRACL, la Caisse de retraites des agents territoriaux et hospitaliers, disposait encore de larges réserves. Mais elles ont fondu au fil du temps, siphonnées par le système de compensation entre régimes de retraite et de surcompensation et régimes spéciaux. La pyramide des âges de plus en plus défavorable entre cotisants et retraités finit de vider les caisses. La CNRACL boucle ses derniers budgets encore à l’équilibre et se prépare à un cap difficile à partir de 2020.

FM Global, spécialiste de l’assurance dommages, a nommé Sanjay Chawla au poste de vice-président senior, directeur des investissements. Il succède à Paul LaFleche, parti à la retraite après 29 années passées au sein de la compagnie. Sanjay Chawla prendra ses fonctions le 31 mars 2018 et rendra compte à Thomas A. Lawson, président-directeur général et président du conseil d’administration de FM Global. Sanjay Chawla occupait jusqu’à présent le poste de vice-président, directeur des investissements de Raytheon Company, où il était responsable des actifs combinés des fonds de pension, pour un montant de 38 milliards de dollars US. Dans le cadre de ses fonctions, il était en charge de la construction de portefeuille, la répartition d’actifs entre les marchés publics et privés, la gestion du risque, l’efficacité opérationnelle, le contrôle continu de la performance et la diligence. Avant de rejoindre Raytheon, Sanjay Chawla a travaillé pour Dow Chemical pendant 18 ans. Il a occupé plusieurs postes de direction dans le domaine de la finance, notamment les investissements de portefeuille et la trésorerie. Il était responsable de la répartition mondiale des actifs ainsi que de la gestion des risques financiers et d’entreprise au siège de la société à Midland, Michigan, et en Asie. Titulaire d’un MBA de l’Institut polytechnique et université d’Etat de Virginie, Sanjay Chawla est diplômé avec les honneurs du Shri Ram College of Commerce, université de Delhi, Inde, dans le domaine du commerce.

David Boyer a pris la direction financière de la Mutuelle des Sportifs. Spécialisé dans le secteur des assurances, il était auparavant directeur financier de la mutuelle UMC. D’après son profil Linkedin, sa prise de poste date d’octobre dernier. Diplômé d’un Master d'économie de Paris-Dauphine complété notamment par un MBA obtenu à HEC Paris, David Boyer a commencé sa carrière en 1999 comme contrôleur de gestion au Crédit Agricole. Il s’est ensuite tourné vers JA Delmas, Caterpillar et Prologis où il a occupé le poste de responsable financier, avant d’intégrer le groupe Unéo en 2009, dont il devient directeur financier jusqu’en 2015. Nommé directeur financier de la Mutuelle UMC en 2016, Il est par ailleurs depuis la même année PDG de la société InFin&Strat qui assure notamment des formations en comptabilité des assurances.

Claude Domeizel a commencé sa vie professionnelle comme instituteur. Puis, en devenant maire de Volx (Alpes-de-Haute-Provence) et en s’emparant des sujets de retraite de son personnel communal, il s’est hissé à la présidence de la CNRACL et est devenu, en même temps, sénateur de son département. Se voulant au service de l’intérêt général, il a fait de la retraite un de ses sacerdoces.

2017 has been another good year for BDL Capital Managemnet, an independent asset management firm founded in 2005 by Hughes Beuzelin and Thierry Dupont. In an interview with NewsManagers, Dupont discusses the activity and explains its projects.

La banque centrale indienne (RBI) a relevé en fin de semaine dernière le seuil de titres locaux que les investisseurs étrangers sont autorisés à acheter de plus de 1.000 milliards de roupies (soit 12,5 milliards d’euros) correspondant à un poids de 5,5% de l’encours total de dette pour l’année fiscale qui s’achèvera à la fin du mois de mars 2019. Ce niveau sera ensuite porté à 6% au cours de l’année fiscale suivante. Si le seuil autorisé des investissements étrangers en obligations corporate a été fixé à 9% de l’encours total, celui pour les prêts au développement de l’Etat indien a en revanche été maintenu à 2%. «En supposant que l’utilisation de ces seuils reste aux niveaux actuels d’environ 93% pour les investisseurs en général et de 82% pour les investisseurs de long terme, la hausse des seuils devrait permettre aux investisseurs étrangers d’absorber environ 12% de l’offre nette de titres sur l’année fiscale 2018/2019, contre 15% absorbés sur 2017/2018», estime néanmoins Nomura.

La baisse du rendement des Treasuries à 10 ans a été limitée à moins de 2 points de base pour s’établir à un niveau de 2,81%, après la chute plus forte que prévu des créations d’emplois aux Etats-Unis au mois de mars annoncée en début d’après-midi par les chiffres du département du Travail américain. Dans le même temps, l’indice dollar DXY contre les 6 autres devises du G7 reculait d’environ 0,2%.

Le courtier en ligne japonais Monex Group va acquérir la plate-forme d'échanges de cryptomonnaies Coincheck, victime d’un piratage de grande ampleur, pour 3,6 milliards de yens (27,4 millions d’euros). Numéro trois du courtage en ligne en nombre de comptes clients, Monex a annoncé aujourd’hui dans un communiqué qu’il rachèterait toutes les actions Coincheck le 16 avril, avec l’ambition de l’introduire à terme en Bourse.

Le sélectionneur de fonds Mark Le Lievre a quitté UBS Wealth Management, a appris Citywire Selector. Cela intervient alors que UBS a confirmé la semaine dernière une réorganisation de sa division gestion de fortune.

Le cabinet de gestion de patrimoine Haussmann Patrimoine et Rothschild Asset Management (Rothschild AM) ont annoncé, ce 5 avril, s’être associés pour créer un fonds de fonds flexible, baptisé Haussmann Patrimoine Convictions. Ce nouveau véhicule « répond aux besoins de la clientèle patrimoniale de Haussmann Patrimoine, sensible au risque mais souhaitant valoriser son capital à long terme », précisent les deux partenaires dans un communiqué.Dans le cadre de cette alliance, Haussmann Patrimoine émettra des recommandations à l’équipe de Rothschild AM en leur soumettant des suggestions d’investissements et d’allocations d’actifs sur la base de la connaissance de sa clientèle. Pour sa part, Rothschild AM assure la gestion de ce fonds patrimonial. Il est proposé aux investisseurs selon trois modalités : en gestion libre, en alternative ou en complément à la gestion conseillée pour laquelle les mouvements d’arbitrages s’effectuent sur instruction du client, ou à la gestion sous mandat.Le portefeuille du fonds Haussmann Patrimoine Convictions bénéficie d’une allocation diversifiée et est géré de manière active et discrétionnaire en termes de classes d’actifs, de styles, de zones géographiques et de sous-jacents, soulignent les deux partenaires. Le fonds peut être investi entre 20% et 80% sur les marchés actions et entre 20% et 80% sur les marchés de taux via des organismes de placements collectifs (OPC) tels que des sicav, FCP ou trackers. Son objectif est d’obtenir, sur la durée de placement recommandée de 5 ans, une performance nette de frais de gestion supérieure à son indicateur de référence (50% MSCI World TR Net World + 30% JP Morgan GBI EMU DR + 20% Eonia capitalisé).Haussmann Patrimoine Convictions est géré par Thomas Ayache et Mathieu Six, tous deux gérants « long-only » chez Rothschild AM. Ils s’appuient sur l’expertise d’une équipe dédiée à l’architecture ouverte et aux solutions d’investissement au sein de la société de gestion qui intervient notamment dans la sélection des fonds sous-jacents.Le fonds Haussmann Patrimoine Convictions, dont la date de création est fixée au 3 avril 2018, a obtenu son agrément de l’Autorité des marchés financiers (AMF), indiquent Haussmann Patrimoine et Rothschild AM. Il peut être souscrit dans le cadre de comptes titres et sera également référencé par des compagnies d’assurance afin d’être proposé comme unité de compte dans certains contrats d’assurance vie et contrats de capitalisation, de droit français et de droit luxembourgeois. Le fonds est déjà référencé chez Generali Vie pour quatre de ces contrats (Himalia, Himalia Capitalisation, Octuor et Octuor Capitalisaiton). « Nortia, en collaboration avec Assurance Epargne Pension, vient à son tour de confirmer le référencement de ce fonds pour ses contrats Panthéa et Nortia Capi +, indiquent les deux partenaires. D’autres compagnie devraient annoncer son référencement dans leurs contrats très prochainement. »